Analyse des chandeliers

Traces historiques

L'une des méthodes les plus efficaces pour lire les variations de prix sur le marché financier est d'utiliser les graphiques et techniques des chandeliers japonais. Cette approche, nommée ainsi en raison de sa ressemblance avec une flamme, a évolué au fil des millénaires en Asie de l'Est.

Elle était à l'origine utilisée au Japon, pendant la période Edo (1603-1868), pour surveiller et prévoir les mouvements de prix de la denrée la plus précieuse du pays, le riz ; qui était principalement négocié à la Bourse du riz de Dojima, près de la capitale commerciale historique, Osaka.

Les techniques de chandeliers japonais, basées sur les tactiques militaires de l'époque, ont donné aux traders un avantage bien avant les graphiques en barres et en points et figures, tout en évoluant vers une stratégie attrayante pour les marchés rapides et imprévisibles d'aujourd'hui.

Quels sont les avantages d'utiliser les chandeliers japonais ?

Voici trois raisons convaincantes d'utiliser les chandeliers japonais :

Effets visuels dynamiques. Les chandeliers japonais sont plus clairs, visibles et attrayants à l'œil que d'autres outils de graphique, offrant une perspective radiographique des mouvements de prix et de la santé émotionnelle de leur marché choisi, du novice au vétéran chevronné. Cela peut être utilisé pour évaluer comment le marché perçoit les événements fondamentaux importants.

Le timing est essentiel. Les chandeliers japonais sont un indicateur avancé unique en son genre qui améliore le timing d'entrée et de sortie des transactions. Les signaux de retournement peuvent être fournis en quelques séances seulement, ce qui lui donne un avantage significatif sur d'autres procédures qui peuvent prendre des semaines. C'est pourquoi les méthodes de chandeliers japonais sont une tactique plus attrayante dans les marchés rapides et volatils d'aujourd'hui.

Les techniques d'analyse technique sont améliorées. La plupart des autres techniques d'analyse technique, telles que l'analyse classique des tendances, des figures et du momentum, ainsi que les indicateurs plus sophistiqués Ichimoku Kinko Hyo ou Demark, complètent les chandeliers japonais. Cela est dû au fait que les graphiques en chandeliers et les graphiques en barres utilisent tous deux les mêmes quatre points de données du cycle de trading : ouverture, haut, bas et clôture.

Psychologie des prix et mouvement intrinsèque des prix

Une bougie baissière ou noire est une illustration des mouvements de prix intrinsèques et de la psychologie qui est condensée dans le graphique en ligne ci-dessus.

Au cours de la première séance, le prix baisse, atteignant un plus bas, avant de finalement monter et doubler de valeur. Le nombre d'acheteurs sur le marché diminue à ce point extrême, créant un vide pour que les prix s'effondrent et reviennent au plus bas précédent, qui est devenu psychologiquement ancré dans nos esprits.

Les acteurs du marché sont soumis à un cycle d'émotions humaines guidé par leur performance en termes de profits et pertes (espoir, cupidité et peur).

En supposant que nous soyons acheteurs, nous avons « l'espoir » d'une remontée depuis le support, « la cupidité » pour la deuxième montée profitable, avec des attentes instinctives d'un nouveau sommet, et, enfin, « la peur » de potentiellement « se tromper » alors que le prix échoue à la résistance, et « le désespoir » de l'inconnu alors que le prix accélère à la baisse à travers le support, capitulant finalement dans un territoire inexploré.

Construction des bougies

Bougie haussière ou blanche : indique que le prix de clôture de la séance était supérieur au prix d'ouverture de la séance. Cela indique que les acheteurs ont gardé le contrôle et ont passé plus de temps à faire pression pour des prix plus élevés.

Bougie baissière ou noire : indique que le prix d'ouverture de la séance était supérieur au prix de clôture de la séance. Cela indique que les vendeurs ont gardé le contrôle et ont passé plus de temps à faire pression pour un prix plus bas.

Corps réel : Le « corps réel » est la zone rectangulaire de la bougie qui se situe entre les séances d'ouverture et de clôture. Le « corps réel » symbolise l'engagement total du marché et « l'essence de la psychologie du marché », comme décrit par les chartistes japonais.

Ombres (supérieures/inférieures) : Les lignes fines s'étendant depuis les « corps réels » des bougies haussières/blanches ou baissières/noires sont appelées « ombres » (supérieures/inférieures) et indiquent les extrêmes de la séance. Les « ombres » révèlent également où l'élan a été déplacé.